7月9日印度联邦政府根据纺织工业的长期要求，废除了14%的棉花进口关税，国内市场棉花价格必然下降。
　　印度纺织工业联盟（CITI）会长MrD.K.Nair对政府的决定表示欢迎。他说：“这一公布将产生心理影响，棉花价格自然会下降。”今年1月以来，棉花价格已经上涨40%，加剧了卢比升值对纺织工业构成的打击。
　　此外，棉商囤积的棉花货源也将回到市场，一如国际市场正在发生的事情一样。但是，这一决定不会伤害农民的利益，因为他们手中已经没有库存。
　　随着进口关税归零，进口数量可能扩大。印度现在从美国、巴西和南非国家进口棉花。下个年度从10月开始，随着关税的取消，进口数量可能扩大。
　　棉花进口数量已经从2002-03年的170万包（170公斤）减少至2006-07年的50万包。今年进口预期为65万包。
　　棉花咨询委员会最近的会议公布，在截止9月结束的当前年度，棉花出口大约为850万包。但出口可能超过1000万包。2006-07年出口总量580万包，相比之下，2005-06年出口470万包。
　　2006-07年棉花产量创2700万包新高，本年度产量可能高达3150万包。